有一村庄，地处偏隅，民风朴实。各户男耕女织，自给自足，清贫却也安乐。
这日，几位男子一同上山砍柴，不料一去不归。直至清晨，却见到一村中男子踉跄而返，惊恐异常，直呼：“山有恶犬！”高呼数声后，竟气绝身亡。
众人皆骇。村中壮年各自归家取了榔头铁棍，去深山之中一探究竟，无获。既不见那所谓恶犬，也不见那砍柴几人。
其中有一猎户，本欲寻得那犬，却不见踪迹，心中悻悻然。对众人道：“明日再来，我定寻到那畜生，将它生吞活剥，做个下酒菜！”众人皆笑，见天色已晚，料再寻无果，便归家去，再无多话。
且说那猎户归家之后，稍作梳洗便睡下了。睡至半夜，只听外面阴风阵阵，还似夹杂呜咽低吟之声。妇人不安，摇醒猎户，叫其起身去看。
猎户睡得正酣，怎肯起身，开口骂那妇人。忽然觉得屋内一震！忙抬眼一看，只见一面墙似被重物撞击一般，墙面已出现裂痕。刚欲起身，那面墙又被连撞数下，竟被撞裂。只见一浑身漆黑之巨犬，破墙而入，径直窜到猎户身边，猎户不及呼喊，就已被那巨犬咬得脑浆迸裂。
这巨犬本是寻常野犬，因常食死尸而聚阴魂于身，后修炼成精，变得浑身坚硬，刀枪不入，其眼可视黑夜如白昼般清晰，其耳可听方圆数里之语。该犬虽不能人语，却通人性。在深山中听到猎户所言，心中大怒，故杀之。本欲连其妇人一并撕碎，却见那妇人生的十分美貌，心生异想，竟强霸了那妇人为妻。那妇人已然吓坏，无力反抗。
由此，这犬就成了山中之王。村民每日将自家所养之鸡鸭牛羊奉上，供那犬所食。若谁稍有不从，便会成为那犬腹中之物。每月村中只可有一人进城中采办货物，若其逃窜，殃及家人。众人皆敢怒不敢言。
那猎户之妇，自被恶犬强占为妻之后，只觉羞辱，苦不堪言。又因村中人人皆惧那犬，可哭诉之人也无，更何况能解救自己。妇人苦想几日，决定冒险书信于姐姐。那妇人的姐姐比妇人更具美貌，被一商人所娶，现住于京城。妇人将其所遇之事于信中细细告知，并央姐姐去寻得道高人，方可救自己出苦海，否则自己定无活路。
妇人写毕，又另书一笺其父，藏于其父枕下。妇人之父耕地归来，见信。知妇人央自己趁明日进城采办之际，将信送出。但其父生性胆小，恐恶犬发现惹来祸端，愈想愈惧，便将书信焚之，亦不敢跟女儿说此事。
可怜妇人以为已将信送出，便日日盼其姐姐带高人前来。不想一等数月，仍旧无果。猜想姐姐定也怕那恶犬，不敢前来。心中悲愤，又兼羞辱，大哭一场后，纵身投入井中。
妇人虽死，阴魂未散。那妇人之魂本想欺那恶犬，可那恶犬本就是阴魂所养，终究无奈何。这妇人之魂怨气太深却不能复仇，便将所有怨恨都放在姐姐身上。于是魂魄便游到京城，找姐姐索命。
话说这妇人的姐姐自然不知妇人遭遇，只当妹妹还过得如意。这日心中思念家人，便提笔修一封家书，字字关怀，并询问妹妹为何长久不来书信。写毕天色已黑，便睡下，信置于桌上。
再说这妇人之魂，已寻到姐姐住处，怨气最盛，正欲化作厉鬼将姐姐杀死。却见桌上书信，阅之，才发现姐姐竟不知自己之所遇。更见姐姐言词关切，怨气顿减，便托梦与姐姐，于梦中尽诉其遭遇，并求姐姐为自己报仇，说完化作青烟飘散。其姐大惊，猛然于梦中苏醒，见天色已亮。正疑惑，却见桌上所写书信已沾满血泪，心中便明。手握书信顿足痛哭。后起身，带足钱财，去访高人。终寻得一茅山道士，道士叹其所遇，为其心诚所感，遂赠予一乾坤袋，告知擒那恶犬之法，并反复交代，切记切记。
其姐依道士所言，藏乾坤袋于身，独自前往恶犬之村。将到之时，只见那村庄浓云覆盖，阴风阵阵，无一往来商人。有路人劝其返，其姐不多言，径自前去。
其姐至村口，坐于路旁掩面啼哭。有村民上前询问，其姐只言自为难民，流浪于此，无依无靠。正自哽咽，忽听得耳边狂风大作，抬眼便见一巨型大犬狂窜而来，那犬漆黑如炭，满嘴獠牙，一跃快如闪电。原来那犬死了妻子，已是愤然多日。今日忽闻得陌生女子啼哭，一望竟是个绝色佳人。那犬兽性又起，便狂奔而来，想霸这妇人为妻。
其姐见恶犬之势，大惊，眼见恶犬将扑至眼前，忙将怀中所藏乾坤袋抛出。那乾坤袋一出，立刻变成一巨大布袋，发出金光万丈，转瞬之间就将那恶犬吸入其中。
村民闻得恶犬被降，争相前往观看。其姐执袋返家，与老父抱头痛哭。村民杀鸡宰羊，好不欢喜。
其姐牢记道士之语，那乾坤袋七日之内不得打开。便将此袋藏于柜中，告知其父，万万不可开启，其父应允。
至第六日夜，其父起身小解，忽听得柜中传来阵阵婴儿啼哭之声。其父心慈，恐小儿日间误钻入柜中，却不料被困。遂打开柜门，却不见婴孩，只是那啼哭之声从乾坤袋中传来。其父念那犬已在袋中被困多日，应已不成气候，只怕是那袋中不小心钻进了婴孩，遂解开布袋。却见眼前猛然一黑，那恶犬已从袋中蹿出，一口咬断其父之颈，后狂蹿出村。待村民发现，其父已死多时，恶犬已逃窜在外，再无处寻。
